Учет, анализ и управление дебиторской и кредиторской задолженностью: Актуальные требования 2025 года и вызовы кризиса неплатежей

метки: Задолженность, Бухгалтерский, Резерв, Отчетность, Предприятие, Финансирование, Период, Неплатеж

Согласно данным, опубликованным по итогам 2024 года, объем просроченной дебиторской задолженности корпоративного сектора Российской Федерации вырос на 16,7% год к году, достигнув критической отметки в 6,1 трлн рублей. Этот беспрецедентный рост, ставший прямым следствием ужесточения денежно-кредитной политики и макроэкономической нестабильности, недвусмысленно указывает на системный «кризис неплатежей» в B2B-секторе.

В условиях, когда почти 37% российских компаний сообщают о задержках платежей со стороны своих клиентов, задача эффективного учета, глубокого анализа и проактивного управления дебиторской и кредиторской задолженностью (ДЗ и КЗ) перестает быть рутинной функцией и становится ключевым фактором выживания и обеспечения финансовой устойчивости предприятия. Настоящее исследование направлено на синтез классической методологии финансового учета с актуализированной нормативно-правовой базой 2025 года (включая ФСБУ 4/2023) и глубоким анализом современных управленческих вызовов.

Глава 1. Теоретико-правовые основы учета дебиторской и кредиторской задолженности в РФ

Понятие, классификация и роль задолженности в структуре оборотного капитала

Дебиторская и кредиторская задолженности являются фундаментальными категориями в системе бухгалтерского учета и корпоративных финансов, отражая обязательственные отношения предприятия с внешними контрагентами.

Дебиторская задолженность (ДЗ) — это сумма требований организации к другим юридическим и физическим лицам, возникших в результате хозяйственных операций. По своей экономической природе ДЗ представляет собой отвлечение средств из оборотного капитала и является частью активов предприятия (как правило, оборотных).

Она возникает, когда товары, работы или услуги уже реализованы, но оплата за них еще не поступила.

Кредиторская задолженность (КЗ) — это обязательства организации перед другими лицами, возникшие вследствие получения от них материальных ценностей, работ, услуг или денежных средств. КЗ является частью пассивов, представляя собой краткосрочный или долгосрочный источник финансирования деятельности предприятия.

Анализ, оценка и оптимизация управления дебиторской и кредиторской ...

... точки зрения экономики предприятия: Дебиторская задолженность (ДЗ): Это временно отвлеченные из оборота организации средства. Она возникает в ... как означает бесплатное (или дешевое) финансирование оборотного капитала, однако чрезмерный рост может сигнализировать о ... введения нового Федерального стандарта бухгалтерского учета (ФСБУ) "Дебиторская и кредиторская задолженности". По состоянию на октябрь ...

Ключевая классификация задолженности, имеющая прямое влияние на формирование финансовой отчетности, проводится по сроку погашения. В соответствии с требованиями бухгалтерского учета (и уточнениями ФСБУ 4/2023 «Бухгалтерская (финансовая) отчетность»), задолженность подразделяется на:

1. Краткосрочную: Подлежит погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты или в рамках обычного операционного цикла организации, если он превышает 12 месяцев.
2. Долгосрочную: Срок погашения которой превышает указанный выше период.

С точки зрения управления оборотным капиталом, роль задолженности двояка: неконтролируемый рост ДЗ приводит к снижению ликвидности и росту риска неплатежей, тогда как оптимально управляемая КЗ может служить бесплатным источником финансирования (коммерческий кредит).

Следовательно, задача финансового директора состоит не в полном исключении задолженности, а в поддержании ее оптимального и синхронизированного баланса.

Актуальные требования к признанию и оценке задолженности (2025 г.)

Нормативно-правовое поле учета задолженности в России претерпело значительные изменения в последние годы, что требует от специалистов обязательной актуализации знаний.

ФСБУ 4/2023 и классификация. С отчетности за 2025 год организации обязаны применять новый стандарт ФСБУ 4/2023, который заменил ПБУ 4/99 и Приказ Минфина № 66н. Этот стандарт внес существенные уточнения в отношении представления данных в бухгалтерском балансе. Основное влияние ФСБУ 4/2023 оказывает на классификацию: если ранее организации могли избирательно подходить к тому, что считать оборотным активом, то теперь четче определяется, что именно (по срокам и операционному циклу) должно быть отражено в качестве краткосрочной ДЗ и КЗ.

Оценка. Согласно Положению по ведению бухгалтерского учета и отчетности в Российской Федерации (Приказ Минфина России от 29.07.1998 N 34н), оценка активов и обязательств должна производиться на основе принципа осмотрительности. В отношении ДЗ это означает необходимость своевременного и полного отражения возможных потерь, связанных с неплатежами, через механизм резервов. Кредиторская задолженность, как правило, отражается по номинальной сумме, если иное не установлено специальными стандартами (например, дисконтирование долгосрочных обязательств).

Нормативное регулирование сомнительной и безнадежной задолженности

Особое внимание в учете уделяется задолженности, вероятность взыскания которой ставится под сомнение.

Сомнительный долг
В бухгалтерском учете, понятие сомнительного долга тесно связано с нормами налогового учета (ст. 266 НК РФ) и Положением по ведению бухгалтерского учета и отчетности. Сомнительным долгом признается дебиторская задолженность, возникшая в связи с реализацией товаров, работ или услуг, которая:

1. Не погашена в установленный договором срок.
2. Не обеспечена соответствующими гарантиями (залог, поручительство, банковская гарантия).

Обязательность создания Резерва по сомнительным долгам (РСД)
В отличие от налогового учета, где создание РСД является правом, в бухгалтерском учете оно является обязанностью для всех юридических лиц, включая субъектов малого предпринимательства, которые не применяют упрощенные способы ведения учета. Это требование закреплено в Пункте 70 Положения по ведению бухгалтерского учета и отчетности (Приказ Минфина № 34н) и основано на принципе осмотрительности. Невыполнение этого требования приводит к искажению финансовой отчетности, поскольку активы (ДЗ) будут завышены, а расходы (отчисления в резерв) — занижены.

Безнадежный долг
Безнадежным долгом (для целей списания) признается задолженность, по которой отсутствуют перспективы взыскания, что должно быть подтверждено юридическими основаниями:

1. Истечение срока исковой давности. Общий срок исковой давности, согласно ст. 196 Гражданского кодекса РФ, составляет три года.
2. Прекращение обязательства вследствие ликвидации должника (ст. 419 ГК РФ).
3. Невозможность взыскания, подтвержденная соответствующим актом государственного органа (например, постановление судебного пристава об окончании исполнительного производства в связи с невозможностью найти должника или его имущество).

Глава 2. Методика бухгалтерского учета и анализа эффективности управления задолженностью

Бухгалтерский учет расчетов и формирования резервов

Учет дебиторской и кредиторской задолженности ведется с использованием активных и пассивных счетов, определенных Планом счетов. Ключевым механизмом для обеспечения достоверности финансовой отчетности является формирование резерва по сомнительным долгам.

Учет Резерва по сомнительным долгам (РСД)
Для учета РСД используется пассивный счет 63 «Резервы по сомнительным долгам».

Операция	Дебет	Кредит	Экономическое содержание
1. Создание или увеличение РСД	91-2 «Прочие расходы»	63 «Резервы по сомнительным долгам»	Отражение потенциальных потерь от неплатежей в составе расходов текущего периода.
2. Списание безнадежного долга за счет резерва	63 «Резервы по сомнительным долгам»	62 (76, 73, 71 и др.)	Уменьшение балансовой стоимости дебиторской задолженности, признанной безнадежной, за счет ранее созданного резерва.
3. Восстановление (избытка) РСД	63 «Резервы по сомнительным долгам»	91-1 «Прочие доходы»	Восстановление суммы резерва, если долг был погашен или если рассчитанный на отчетную дату резерв оказался меньше остатка на счете 63.

Учет Кредиторской задолженности
Основной счет для учета обязательств перед поставщиками и подрядчиками — пассивный счет 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками». Его кредитовый оборот отражает возникновение КЗ (например, Дт 41/10 Кт 60), а дебетовый оборот — ее погашение (Дт 60 Кт 51).

Особенности списания безнадежной задолженности и контроля

Списание безнадежной задолженности — это не просто ее удаление из баланса, а сложная процедура, требующая документального подтверждения и последующего контроля.

Если резерв по конкретному долгу был создан, списание происходит за счет счета 63. Если резерв не создавался или его суммы недостаточно, сумма списывается напрямую в прочие расходы (Дт 91-2).

Ключевой академический нюанс: Забалансовый учет (Счет 007)
Согласно Инструкции по применению Плана счетов бухгалтерского учета (Приказ Минфина РФ от 31.10.2000 N 94н), списанная безнадежная задолженность, независимо от источника списания (за счет резерва или прочих расходов), обязательно должна быть учтена на забалансовом счете 007 «Списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов».

Проводка: Дт 007 (на сумму списанного долга).

Обязательный пятилетний срок контроля. Эта задолженность должна числиться на счете 007 в течение пяти лет с момента списания. Цель такого требования — мониторинг финансового состояния должника. Если в течение этого срока его финансовое положение улучшится, и появится возможность взыскания, предприятие обязано предпринять соответствующие меры. При фактическом погашении долга, ранее списанного, сумма отражается в прочих доходах (Дт 51 Кт 91-1) с одновременным списанием со счета 007 (Кт 007).

Система показателей анализа эффективности оборачиваемости

Анализ эффективности управления ДЗ и КЗ проводится с помощью системы коэффициентов оборачиваемости, которые позволяют оценить скорость трансформации задолженности в денежные средства или, наоборот, скорость погашения обязательств. Но не стоит ли задуматься, насколько эти классические показатели действительно отражают реальную способность компании генерировать денежный поток в условиях высокой инфляции?

Показатель	Формула	Экономическая интерпретация
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (Кодз)	Кодз = Выручка / Средняя величина ДЗ	Показывает, сколько раз за отчетный период компания в среднем инкассировала (получила оплату) свою дебиторскую задолженность. Чем выше коэффициент, тем быстрее оборачивается капитал, вложенный в расчеты.
Период оборота (инкассации) дебиторской задолженности (Подз)	Подз = 365 / Кодз	Среднее количество дней, необходимое для превращения дебиторской задолженности в денежные средства. Должен быть близок к срокам, установленным кредитной политикой.
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (Кокз)	Кокз = Себестоимость продаж / Средняя величина КЗ	Показывает скорость погашения обязательств перед поставщиками. Чем ниже коэффициент, тем дольше компания использует средства поставщиков.
Период оборота кредиторской задолженности (Покз)	Покз = 365 / Кокз	Средний срок, в течение которого компания погашает свои обязательства перед поставщиками.

Критерий финансовой устойчивости. Для оценки финансовой устойчивости и управления ликвидностью благоприятной считается ситуация, когда П_окз > П_одз. Это означает, что компания получает деньги от своих покупателей быстрее, чем должна оплатить своим поставщикам, тем самым финансируя свою операционную деятельность за счет коммерческого кредита поставщиков, а не за счет дорогостоящих банковских кредитов. Несоблюдение этого принципа неизбежно приведет к возникновению кассовых разрывов, требующих внешнего и дорогого финансирования.

Глава 3. Современные методы управления задолженностью и минимизации рисков в условиях нестабильности (2024-2025)

Разработка кредитной политики и управление ликвидностью

В условиях макроэкономической волатильности, зафиксированной в 2024–2025 годах, эффективность управления задолженностью критически зависит от проактивной внутренней политики.

Кредитная политика является краеугольным камнем управления ДЗ. Она включает:

1. Проверку платежеспособности (Due Diligence): Сегментация покупателей на группы риска на основе анализа их финансовой отчетности, кредитной истории и репутации.
2. Установление лимитов и условий: Определение максимальных лимитов задолженности и дифференцированных сроков отсрочки платежа в зависимости от сегмента риска клиента.
3. Процедуры взыскания: Четкий регламент действий при просрочке, включая претензионно-исковую работу.

Оптимизация соотношения ДЗ/КЗ достигается путем синхронизации сроков, поэтому предприятие должно стремиться к тому, чтобы сроки погашения кредиторской задолженности в контрактах с поставщиками соответствовали (или превышали) ожидаемым срокам инкассации дебиторской задолженности от покупателей. Этот подход минимизирует кассовые разрывы.

Инновационные инструменты ускорения инкассации (Факторинг и SCF)

В последние годы, особенно на фоне дороговизны банковских кредитов, наблюдается взрывной рост использования инструментов торгового финансирования как способа ускорения оборачиваемости ДЗ.

Факторинг: Революция в оборотном капитале
Факторинг — это комплекс финансовых услуг, при котором компания (Поставщик) уступает право требования дебиторской задолженности финансовому агенту (Фактору) за вознаграждение, получая немедленное финансирование.

Российский рынок факторинга демонстрирует феноменальный рост, подтверждая его значимость как антикризисного инструмента. По итогам 2024 года, объем российского рынка факторинга достиг 10,5 трлн рублей (рост на 36% к предыдущему году), а совокупный факторинговый портфель составил почти 3 трлн рублей.

Supply Chain Finance (SCF) как драйвер. Ключевым драйвером этого роста стало развитие программ финансирования цепочек поставок (SCF), объем которого вырос на 69% (до 1,1 трлн рублей).

SCF позволяет крупным покупателям (дебиторам) увеличивать отсрочки платежей, а их поставщикам (кредиторам) — получать немедленное финансирование от фактора по более низкой ставке, обеспеченной высоким кредитным рейтингом крупного покупателя.

Форфейтинг. Этот инструмент применяется преимущественно во внешнеэкономической деятельности и представляет собой покупку долгосрочной дебиторской задолженности (часто оформленной векселями) без права регресса (обратного требования) к экспортеру. Это позволяет экспортеру мгновенно получить средства и полностью снять с себя валютные и кредитные риски.

Анализ влияния макроэкономических факторов и санкционных рисков (2024-2025)

Макроэкономическая среда последних лет наложила тяжелый отпечаток на качество задолженности российских компаний, требуя от аналитиков учета этих факторов.

Кризис неплатежей и высокая ключевая ставка
Повышение ключевой ставки Банка России (которая на пике достигала 21% годовых в период с октября 2024 по июнь 2025 года) привело к резкому удорожанию заемных средств. Это ухудшило финансовое состояние контрагентов, особенно малого и среднего бизнеса, зависимого от краткосрочных кредитов.

• Статистическое подтверждение: Как было отмечено во вступлении, просроченная ДЗ корпоративного сектора выросла до 6,1 трлн рублей. В наиболее чувствительных секторах (торговля, обрабатывающее производство) рост просроченной ДЗ достигал 72,5% и 33,6% соответственно.

Этот «кризис неплатежей» вынуждает предприятия не только ужесточать кредитную политику, но и активно использовать судебные механизмы взыскания и финансовые инструменты (факторинг) для компенсации недостатка ликвидности.

Влияние на кредиторскую задолженность. Высокая стоимость кредитов привела к тому, что предприятия начали рассматривать КЗ (отсрочки от поставщиков) как более дешевый, а иногда и единственный доступный источник финансирования оборотного капитала, что провоцирует рост и просроченной кредиторской задолженности.

Регулирование банкротства как фактор риска
В мае 2024 года были внесены значимые поправки в Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)». Для юридических лиц минимальный порог за��олженности для инициирования процедуры банкротства был увеличен с 300 тыс. рублей до 2 млн рублей (и до 3 млн рублей для стратегических предприятий).

Последствия для управления ДЗ:

1. Снижение давления: Для небольших дебиторов, задолженность которых составляет менее 2 млн рублей, возможность инициирования процедуры банкротства со стороны кредитора резко снизилась.
2. Рост риска: Это изменение фактически защищает мелких неплатежеспособных должников от быстрой ликвидации, но одновременно увеличивает риск для кредиторов, которым теперь сложнее использовать банкротство как инструмент давления или взыскания относительно небольших сумм. Это требует от кредиторов более активной претензионно-исковой работы до достижения нового порога.

Заключение

Исследование подтвердило, что учет, анализ и управление дебиторской и кредиторской задолженностью на современном российском предприятии требуют не только строгого соблюдения обновленной нормативно-правовой базы, но и оперативного реагирования на беспрецедентные макроэкономические вызовы 2024-2025 годов.

1. Актуализация нормативной базы: Основой учетной политики должно стать неукоснительное следование ФСБУ 4/2023 в части классификации задолженности и Приказу Минфина № 34н в части обязательности создания Резерва по сомнительным долгам. Критически важным элементом учета является соблюдение пятилетнего срока контроля списанной безнадежной задолженности на забалансовом счете 007, что обеспечивает принцип осмотрительности и возможность последующего взыскания.
2. Анализ и устойчивость: Ключевые аналитические показатели (К_одз, П_одз, К_окз) остаются базовыми инструментами оценки эффективности. При этом стратегической целью управления является достижение и поддержание соотношения, при котором период оборота кредиторской задолженности (П_окз) превышает период оборота дебиторской задолженности (П_одз), что гарантирует финансовую устойчивость.
3. Управленческие рекомендации в условиях кризиса неплатежей: В свете роста просроченной ДЗ до 6,1 трлн рублей и влияния высокой ключевой ставки, предприятиям необходимо:
   • Ужесточить кредитную политику: Внедрить более тщательный due diligence и сократить сроки отсрочки для высокорисковых клиентов.
   • Активно применять факторинг: Использование факторинга, особенно программ Supply Chain Finance, является эффективным способом немедленной монетизации дебиторской задолженности, минуя дорогие банковские кредиты.
   • Учесть риски банкротства: Повышение порога банкротства до 2 млн рублей требует от компаний пересмотра стратегии взыскания небольших долгов, делая акцент на досудебных и судебных процедурах вплоть до достижения нового порога.

Эффективное управление задолженностью в 2025 году — это сложный аналитический процесс, требующий интеграции финансового учета, правового анализа и передовых рыночных инструментов финансирования.

Список использованной литературы

1. Щадилова С.Н. Бухгалтерский учет и коммерческие расчеты. Москва, 2000.
2. Луговой В.А. Учет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений // Бухгалтерский учет. 2000. №10.
3. Кожинов В.Я. Бухгалтерский учет. Пособие для начинающих. 3-е изд., доп. и перераб. Москва : Экзамен, 2001. 736 с.
4. Рабинович А.М. Вексель с номиналом в иностранной валюте как средство расчетов // Главбух. 2002. №12.
5. Нетесина Н.И. Бухгалтерский словарь (настольная книга).

   Москва : Баян, Литра, 2002.

6. Земляченко С.В. О покупках организации за наличный расчет // Главбух. 2003. №2.
7. Попова О.В. Журнал «Бухгалтерский учет». 2003. №17.
8. Садиков И.А. Применение бланков строгой отчетности при осуществлении денежных расчетов с населением // Главбух. 2003. №5.
9. Ивашкин Б.Н. Бухгалтерский учет в торговле. Москва, 2004.
10. Сысоева И.А. Журнал «Бухгалтерский учет». 2004. №1.
11. Оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности [Электронный ресурс]. URL: https://alt-invest.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
12. Резерв по сомнительным долгам в бухгалтерском и налоговом учете в 2025 году: проводки [Электронный ресурс]. URL: https://zarplata-online.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
13. Резерв по сомнительным долгам в бухгалтерском и налоговом учете в 2025 году [Электронный ресурс]. URL: https://glavbukh.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
14. Резерв по сомнительным долгам — бухгалтерские проводки [Электронный ресурс]. URL: https://nalog-nalog.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
15. Списание безнадежной дебиторской задолженности в 2024-2025 году [Электронный ресурс]. URL: https://pravovest-audit.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
16. Безнадежная задолженность это: что такое, суть, понятие, где применяется [Электронный ресурс]. URL: https://xn--c1abvl.xn--p1ai/ (Дата обращения: 08.10.2025).
17. Списание безнадёжной задолженности [Электронный ресурс]. URL: https://taxcom.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
18. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности [Электронный ресурс]. URL: https://1fin.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
19. Инструменты управления дебиторской и кредиторской задолженностью современного предприятия [Электронный ресурс]. URL: https://ekam-journal.com/ (Дата обращения: 08.10.2025).
20. От санкций уже пострадало 70% российского бизнеса [Электронный ресурс]. URL: https://ng.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
21. Методы управления дебиторской задолженностью [Электронный ресурс]. URL: https://oooeos.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
22. Кризис неплатежей: динамика дебиторской задолженности в B2B-секторе за 2024–2025 год [Электронный ресурс]. URL: https://fd.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
23. Финансовые методы управления дебиторской задолженностью на предпр [Электронный ресурс]. URL: https://urfu.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
24. ФСБУ 4/2023 Бухгалтерская отчетность: новые стандарты и правила [Электронный ресурс]. URL: https://kontur-extern.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
25. МОНИТОРИНГ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ СИТУАЦИИ В РОССИИ [Электронный ресурс]. URL: https://iep.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
26. Рост долгов предприятий в России: причины и последствия [Электронный ресурс]. URL: https://probankrotstvo.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
27. Результаты опроса «Последствия введения санкций для российского бизнеса» [Электронный ресурс]. URL: https://rspp.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).
28. Какие долги признаются сомнительными в 2025 году? [Электронный ресурс]. URL: https://buhgalteria.ru/ (Дата обращения: 08.10.2025).