Организация и информационное обеспечение кредитования корпоративных клиентов коммерческого банка в условиях ужесточения регуляторных требований

метки: Кредитный, Корпоративный, Кредитование, Рынок, Проблема, Заемщик, Актив, Процесс

Введение

На современном этапе развития финансового рынка Российской Федерации корпоративное кредитование выступает ключевым драйвером экономического роста, обеспечивая предприятиям необходимый капитал для инвестиций и операционной деятельности. Однако начиная с 2024 года, динамика рынка находится под мощным воздействием двух фундаментальных факторов: ужесточения денежно-кредитной политики (ДКП), приводящего к росту стоимости фондирования, и беспрецедентного ужесточения регуляторных требований Банка России, направленных на повышение устойчивости банковского сектора.

По состоянию на 01.09.2025 года, общая задолженность по кредитам юридических лиц и индивидуальных предпринимателей в России составила внушительные 79,7 трлн рублей. При этом годовой темп прироста замедлился до 10,3%, что напрямую коррелирует с высокими процентными ставками и снижением спроса на кредиты. В этих условиях, когда стоимость риска растет, а регулятор требует более консервативного подхода к капиталу, эффективность кредитного процесса и, что особенно важно, качество его информационного обеспечения (ИО), становятся критически значимыми для выживания и конкурентоспособности коммерческого банка.

Цель исследования заключается в глубоком академическом анализе теоретических основ организации и информационного обеспечения кредитования корпоративных клиентов, выявлении ключевых проблем, возникающих в современных условиях, и разработке научно обоснованных практических рекомендаций по совершенствованию данного процесса в коммерческом банке. И что из этого следует? Только через оптимизацию ИО банки смогут минимизировать Cost of Risk и обеспечить выполнение новых капитальных нормативов, не теряя при этом темпа кредитования.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

1. Уточнить понятийный аппарат, включая определение «корпоративный клиент» и критерии его сегментации.
2. Проанализировать текущую динамику рынка корпоративного кредитования в РФ и оценить влияние регуляторных изменений 2025–2026 гг.
3. Детализировать ключевые этапы кредитного процесса и методики оценки кредитоспособности.
4. Раскрыть сущность и правовые основы информационного обеспечения кредитования, включая требования Банка России к информационной безопасности.
5. Выявить системные проблемы ИО (скорость, достоверность данных, технологический разрыв) и предложить конкретные пути их устранения, включая внедрение кредитных конвейеров и развитие залога нематериальных активов.

Объектом исследования выступает процесс кредитования корпоративных клиентов в коммерческом банке, а предметом — совокупность экономических отношений, связанных с организацией и информационным обеспечением данного процесса.

Систематизация, механизмы и современные тенденции кредитования ...

... Федерации Правовое поле, регулирующее кредитование ВЭД в России, включает как общегражданские нормы, так и специализированные федеральные законы и акты Банка России. Ключевым нормативным актом, закрепляющим ... основан на свободно обращаемых долговых инструментах, которые легко перепродаются на вторичном рынке. Чаще всего такими инструментами выступают: Векселя (простые или переводные). Аккредитивы ...

Глава 1. Теоретические основы и анализ современного состояния рынка корпоративного кредитования РФ

Сущность корпоративного клиента и проблемы его сегментации

Процесс кредитования начинается с четкого понимания того, кто является заемщиком, и как его следует классифицировать.

Корпоративный клиент — это ключевое понятие в банковской сфере. В широком смысле, в российской банковской практике к корпоративным клиентам традиционно относят юридических лиц, являющихся потребителями банковских услуг, за исключением кредитных организаций, субъектов Российской Федерации и муниципальных образований. Однако в отечественной научной и учебной литературе, как отмечают эксперты, отсутствует единое, четко закрепленное определение, что делает необходимым использование сегментации.

Сегментация как основа дифференцированного подхода. Банки не могут применять единый подход к кредитованию крупного холдинга и малого предприятия, а потому сегментация служит основой для формирования различных кредитных продуктов, методик оценки риска и требований к информационному обеспечению.

Коммерческие банки используют внутренние критерии сегментации, которые часто базируются на размере годовой выручки и объеме потребляемых услуг. Например, в зависимости от внутренней политики, крупнейшие клиенты (CIB) могут определяться по выручке свыше 15 млрд рублей, в то время как крупный и средний бизнес (КСБ) — от 300 млн рублей.

Параллельно с внутренними банковскими критериями, существуют государственные критерии сегментации, которые имеют решающее значение для доступа к льготным программам кредитования. В соответствии с Федеральным законом №209-ФЗ и Постановлением Правительства РФ №265, субъекты малого и среднего предпринимательства (МСП) классифицируются по максимальному годовому доходу:

Категория МСП	Максимальный годовой доход (по состоянию на 2025 год)
Микропредприятия	До 120 млн руб.
Малые предприятия	До 800 млн руб.
Средние предприятия	До 2 млрд руб.

Именно эти пороговые значения определяют, будет ли клиент рассматриваться в сегменте МСБ с упрощенными процедурами и применением кредитных конвейеров, или же он попадет в сегмент крупного корпоративного бизнеса, где требуется индивидуальный подход и более длительный процесс анализа.

Динамика и ключевые тенденции рынка корпоративного кредитования в России (2024–2025 гг.)

Рынок корпоративного кредитования в 2024–2025 годах демонстрирует сложную, противоречивую динамику, определяемую жесткостью денежно-кредитной политики (ДКП) и геополитическими рисками.

Объем и темпы роста. На 01.09.2025 года общий объем задолженности по кредитам юридических лиц (исключая финансовый и страховой секторы) достиг 79,7 трлн рублей. Хотя этот показатель демонстрирует абсолютный рост, годовой темп прироста замедлился до 10,3%. Банк России прогнозирует умеренный рост на уровне 8–13% по итогам 2025 года.

Ключевые факторы, сдерживающие динамику:

1. Высокая стоимость фондирования: Жесткие денежно-кредитные условия напрямую снижают спрос компаний на заемные средства, особенно на нецелевые инвестиционные кредиты.
2. Рост кредитного риска: Увеличение процентных ставок и снижение макроэкономической стабильности ведут к ухудшению качества корпоративного портфеля.

Проблема проблемных активов. Одним из наиболее тревожных трендов является рост объема проблемных кредитов. По состоянию на 01.07.2025, объем проблемных активов юридических лиц достиг 9,1 трлн рублей, что составляет около 10,5% корпоративного портфеля. Этот рост неизбежно ведет к увеличению стоимости кредитного риска (Cost of Risk, COR). По прогнозам, COR по итогам 2025 года может достичь 1%, что втрое превышает показатели предыдущих лет и требует от банков формирования существенных резервов.

Определение кредитного риска: В этом контексте, кредитный риск приобретает особую значимость. Согласно академическим источникам, это риск того, что заемщик не исполнит свои финансовые обязательства полностью или своевременно, что приведет к ожидаемым потерям для банка. Эффективное управление этим риском становится не просто задачей, а условием устойчивости банка.

Влияние современных регуляторных мер на управление кредитным риском

Управление кредитным риском является основной задачей кредитных организаций, а регуляторные меры Банка России становятся ключевым инструментом воздействия на это управление.

Лимитирование концентрации риска (Норматив Н6). Традиционным и наиболее распространенным способом ограничения потерь является лимитирование. Ключевым нормативом, регулирующим максимальный размер кредитного риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков, является норматив Н6. Он ограничивает сумму кредитов, гарантий и поручительств, выданных одному клиенту, определенным процентом от капитала банка.

Стратегические регуляторные изменения (2025–2026 гг.): Современная регуляторная повестка Банка России сфокусирована на повышении консерватизма в оценке риска, особенно в отношении крупных и потенциально уязвимых заемщиков.

1. Отмена льготного риск-веса (2025 год). С начала 2025 года Банк России отменил ранее действовавшие послабления, позволявшие банкам применять льготный риск-вес 50% при расчете нормативов концентрации (Н6, Н7, Н21, Н22, Н25) в отношении заемщиков, находящихся под санкциями. Это означает, что для таких клиентов риск-вес возвращается к стандартному, более высокому уровню, что требует от банков резкого увеличения резервирования капитала. Кроме того, банки обязаны объединять таких заемщиков в группу связанных заемщиков. Это решение направлено на снижение системных рисков, но напрямую увеличивает капитальные затраты для банков, активно работающих с крупными корпорациями.

2. Введение норматива Н30 (Basel Large Exposure). Самым значимым стратегическим изменением является поэтапное введение норматива Н30 для системно значимых кредитных организаций (СЗКО), который ограничивает риск кредитной концентрации на контрагента (или группу связанных контрагентов).

   Этот норматив является российской адаптацией международного стандарта Basel Large Exposure (LEX) и имеет ключевое значение для управления концентрационными рисками.

Целевое значение норматива Н30 составляет 25% от основного капитала. Однако введение будет поэтапным:

• С 2026 года: Начальный уровень Н30 устанавливается в 65% от основного капитала.
• К 2031 году: Требуется доведение норматива до целевого значения в 25%.

Введение Н30 заставляет СЗКО пересматривать свою стратегию кредитования, диверсифицировать портфели и, как следствие, ужесточать требования к информационному обеспечению, необходимому для точного расчета и мониторинга концентрационных рисков в рамках групп связанных заемщиков.

Глава 2. Информационное обеспечение кредитования и пути повышения его эффективности

Организация кредитного процесса: Критический этап анализа кредитоспособности

Организация кредитования корпоративных клиентов представляет собой строго регламентированный, многоступенчатый процесс, в котором каждый этап имеет свое критическое значение для минимизации потерь. Среди всех этапов, какой из них имеет наибольшее влияние на конечный финансовый результат банка?

Ключевые этапы кредитного процесса:

1. Рассмотрение кредитной заявки и сбор первичного досье.
2. Анализ кредитоспособности заемщика. (Наиболее критичный этап.)
3. Оценка обеспечения возвратности (залог, поручительство, гарантии).
4. Подготовка заключения и вынесение на Кредитный комитет (КК).
5. Санкционирование, оформление и выдача кредита.
6. Кредитный мониторинг и погашение.

Критический этап: Анализ кредитоспособности. Эффективность кредитного процесса в наибольшей степени зависит от качества анализа кредитоспособности. Именно на этом этапе банк принимает решение о целесообразности сделки, размере кредита и его условиях.

В Российской Федерации отсутствует единая, стандартизированная система оценки кредитоспособности юридических лиц, поэтому большинство коммерческих банков разрабатывают собственные внутренние методики, которые, тем не менее, базируются на общих принципах. Наиболее распространенным является коэффициентный метод, который включает комплексный анализ финансового состояния по четырем ключевым областям:

Группа коэффициентов	Цель оценки	Пример показателя
Коэффициенты ликвидности	Способность компании оперативно погасить краткосрочные обязательства.	Коэффициент текущей ликвидности (Ктл).
Коэффициенты достаточности капитала	Оценка финансовой независимости и структуры капитала.	Коэффициент автономии (Ка).
Коэффициенты оборачиваемости	Оценка деловой активности, эффективности использования активов.	Оборачиваемость запасов, оборачиваемость дебиторской задолженности.
Коэффициенты рентабельности	Оценка доходности деятельности.	Рентабельность активов (ROA), рентабельность продаж (ROS).

Методики оценки, будь то скоринговые модели или экспертные рейтинги, критически зависимы от качества исходной информации. Неточные или неполные данные делают даже самый сложный математический аппарат бесполезным. Какой важный нюанс здесь упускается? Качество данных является не просто элементом анализа, а его фундаментом; без достоверного ИО даже самые совершенные модели могут привести к катастрофическим потерям.

Правовые и технологические основы информационного обеспечения

Информационное обеспечение (ИО) кредитования — это комплекс источников данных (внутренних и внешних), технических средств (автоматизированных систем) и организационных правил, необходимых для диагностики кредитоспособности корпоративных заемщиков, контроля над рисками и эффективного управления кредитным портфелем.

Основные элементы ИО:

1. Внутренние источники: Финансовая (бухгалтерская) и налоговая отчетность заемщика, бизнес-планы, договоры, а также внутренняя информация банка о клиенте (история обслуживания, остатки на счетах).
2. Внешние источники: Данные Бюро кредитных историй (БКИ), сведения из ЕГРЮЛ/ЕГРИП, аналитические отчеты о рынке и отрасли, данные рейтинговых агентств.

Правовое регулирование ИО. Ключевую роль в регулировании ИО играют нормативные акты Банка России, которые устанавливают обязательные требования как к содержанию информации, так и к ее защите:

1. Положение Банка России № 758-П (от 11.05.2021) — Регулирование БКИ. Данное Положение устанавливает строгий порядок формирования кредитной истории. Для корпоративных заемщиков банки обязаны передавать в БКИ детализированные сведения, включая условия обязательства, его фактическое исполнение, наличие и качество обеспечения (залог, поручительство), информацию о прекращении обязательства, а также сведения о событиях в деле о банкротстве юридического лица. Точное и своевременное исполнение 758-П критически важно для формирования объективной внешней оценки кредитоспособности.

2. Положение Банка России № 683-П (от 17.04.2019) — Требования к защите информации. По мере перехода к цифровому кредитованию, защита информации становится приоритетом. Положение №683-П устанавливает обязательные требования к обеспечению защиты информации при осуществлении банковской деятельности.

   • Банки обязаны обеспечивать выполнение требований ГОСТ Р 57580.1-2017 («Безопасность финансовых (банковских) операций») при разработке и эксплуатации информационных систем.
   • Кредитные организации должны проводить ежегодное тестирование на проникновение и анализ уязвимостей информационной безопасности объектов инфраструктуры.

   Несоблюдение этих требований не только влечет штрафные санкции, но и ставит под угрозу целостность данных ИО, а следовательно, и качество принимаемых кредитных решений.

Интеграция с АБС. Эффективность ИО сегодня немыслима без глубокой интеграции с автоматизированными банковскими системами (АБС) и кредитными конвейерами. АБС должны обеспечивать не только хранение данных, но и их автоматизированный сбор, верификацию, расчет финансовых коэффициентов и передачу юридически значимых сведений (например, в БКИ) в соответствии с требованиями регулятора.

Анализ системных проблем в организации информационно-технологического обеспечения

Несмотря на активную цифровизацию, в организации информационно-технологического обеспечения кредитования корпоративных клиентов сохраняется ряд серьезных проблем, которые снижают конкурентоспособность банков и увеличивают операционные риски.

1. Проблема скорости принятия решений и технологический разрыв. Для крупных корпоративных клиентов, чьи заявки требуют сложного индивидуального анализа и согласования на нескольких уровнях кредитного комитета, срок рассмотрения может достигать 30 дней. В условиях динамичного рынка такая длительность приводит к потере клиентов. При этом для МСБ, где внедряются кредитные конвейеры, целевой срок рассмотрения уже сокращен до нескольких часов или 1–2 дней. Технологический разрыв существует и в самом процессе: несмотря на онлайн-заявки и предзаполнение документов, неполная цифровизация часто требует **физического визита в офис банка** для юридически значимого подписания кредитного договора, что замедляет или срывает сделку.

2. Проблема качества и достоверности исходных данных. Ключевой проблемой ИО является качество финансовой информации, предоставляемой заемщиками.

• Оптимизация и Коммерческая тайна: Многие компании используют легальные схемы оптимизации налогообложения, что искажает реальную картину их финансового состояния. Более того, крупный бизнес может отказаться раскрывать полную детализацию своих финансовых потоков или структуры обеспечения, ссылаясь на коммерческую тайну. Это вынуждает банк принимать решения на основе неполной или косвенной информации, значительно увеличивая риск.
• Устаревание данных: Внешние источники (например, отчетность, размещенная в открытом доступе) часто отстают от фактического состояния дел, что требует от банка дополнительных, ручных процедур верификации.

3. Рисковое восприятие инноваций и проблемы залога. Системная проблема, характерная для российского рынка, — это консерватизм банков в финансировании инновационных и высокотехнологичных компаний. Такие проекты, особенно в сфере IT и ИИ, имеют длительный цикл разработки и неочевидные сроки окупаемости. Главная сложность: банки не готовы принимать интеллектуальную собственность (ИС) — товарные знаки, патенты, программное обеспечение — в качестве достаточного обеспечения, поскольку оценка и реализация ИС являются сложными и не до конца отработанными процедурами. Это ограничивает доступ к кредитам для сектора, критически важного для будущей экономики.

Практические рекомендации по совершенствованию информационного обеспечения

Совершенствование ИО должно идти по пути комплексной цифровизации, адаптации к регуляторным требованиям и изменению подходов к оценке новых видов активов.

1. Внедрение автоматизированных кредитных конвейеров и «бесшовного» сервиса

Для устранения проблемы скорости и технологического разрыва необходимо максимально автоматизировать рутинные и стандартизированные операции, используя кредитные конвейеры.

• Для МСБ: Кредитный конвейер обеспечивает оперативное принятие решений, автоматическую проверку данных через внешние источники (ФНС, БКИ, Росстат) и автоматический расчет скорингового рейтинга.
• Для крупного бизнеса: Даже при сохранении индивидуального подхода, ИО должно быть интегрировано в единую цифровую платформу. Необходимо обеспечить внедрение «бесшовного» онлайн-сервиса, который позволяет проводить юридически значимое подписание кредитных документов с помощью усиленной квалифицированной электронной подписи (УКЭП) без физического визита в банк. Это напрямую сократит цикл сделки и повысит удовлетворенность клиентов.

2. Улучшение качества данных через интеграцию и стандартизацию

Для повышения достоверности исходной информации необходимо:

• Прямая интеграция с государственными системами: Использование API-интерфейсов для получения финансовой и налоговой отчетности напрямую из систем ФНС, что минимизирует риски предоставления клиентом недостоверных данных.
• Использование Big Data и ИИ: Применение алгоритмов машинного обучения для анализа неструктурированных данных (новостные ленты, социальные медиа, отраслевые обзоры), что позволяет получить более полную картину деловой активности клиента, которую невозможно извлечь из традиционной отчетности.

3. Развитие кредитования под залог нематериальных активов

Для финансирования высокотехнологичного сектора банкам необходимо пересмотреть свое отношение к нематериальным активам (НМА).

Рекомендация: Разработка специализированных кредитных программ и методик оценки для высокотехнологичных компаний, которые учитывают потенциальную прибыльность проекта и принимают в качестве обеспечения интеллектуальную собственность.

Перспективы, подтвержденные практикой: Пилотный проект кредитования под залог интеллектуальной собственности (товарные знаки, патенты, программы) был запущен в нескольких регионах РФ. По состоянию на сентябрь 2025 года, общий объем выданных кредитов по этому механизму уже превысил 1,5 млрд рублей. Этот факт является доказательством того, что при наличии методологической поддержки и страховых механизмов, НМА могут стать полноценным объектом залога, что устранит барьер для кредитования инновационного бизнеса. Банки должны инвестировать в оценщиков, специализирующихся на ИС, и в разработку внутренних стандартов управления рисками, связанными с такими активами.

Заключение

Проведенное исследование подтвердило, что организация и информационное обеспечение кредитования корпоративных клиентов в коммерческом банке находится на критически важном этапе развития, определяемом жестким макроэкономическим фоном и усилением регуляторного давления.

Основные выводы по теоретической части (Глава 1):

1. Понятийный аппарат и сегментация: Отсутствие единого определения «корпоративный клиент» подчеркивает необходимость строгого дифференцированного подхода к сегментации (МСБ vs. крупный бизнес), основанного как на внутренних банковских критериях (выручка), так и на государственных нормативах (ФЗ №209-ФЗ).
2. Динамика рынка и риски: На 01.09.2025 года объем корпоративного портфеля достиг 79,7 трлн рублей, однако темпы роста замедляются. Главный вызов — значительный рост проблемных активов, достигших 10,5% портфеля, что прогнозирует увеличение стоимости кредитного риска (COR) до 1% в 2025 году.
3. Регуляторное воздействие: Ключевые стратегические вызовы 2025–2026 гг. — это отмена льготного риск-веса 50% для подсанкционных заемщиков и поэтапное введение норматива Н30 (Basel Large Exposure), который к 2031 году ограничит концентрационный риск на уровне 25% от основного капитала. Эти меры требуют от СЗКО пересмотра стратегии управления капиталом и риском.

Основные выводы по практической части (Глава 2):

1. Зависимость от ИО: Критический этап кредитного процесса — анализ кредитоспособности — полностью зависит от качества информационного обеспечения. В свою очередь, ИО жестко регламентировано правовыми актами Банка России, в частности Положением №758-П (передача сведений в БКИ) и Положением №683-П (требования к защите информации и соответствие ГОСТ Р 57580.1-2017).
2. Системные проблемы: Основные проблемы организации ИО включают: длительность цикла сделки для крупного бизнеса (до 30 дней); недостаточная достоверность финансовой информации (оптимизация и коммерческая тайна); и неготовность банков работать с новыми видами обеспечения, такими как интеллектуальная собственность.

Обобщенный перечень предложенных рекомендаций и их потенциальный эффект:

Рекомендация	Целевой сегмент	Потенциальный эффект
Внедрение кредитных конвейеров и «бесшовного» сервиса	МСБ и Крупный бизнес	Сокращение цикла сделки (для МСБ — до нескольких часов; для крупного бизнеса — устранение необходимости физического визита). Повышение конкурентоспособности.
Прямая интеграция с ФНС и использование ИИ	Весь корпоративный портфель	Повышение достоверности финансовой информации, снижение кредитного риска, более точный скоринг.
Развитие кредитования под залог нематериальных активов (ИС)	Инновационные и IT-компании	Расширение кредитного портфеля в высокомаржинальном сегменте. Устранение технологического барьера. Практическое подтверждение: пилотный проект объемом свыше 1,5 млрд руб.

Реализация данных рекомендаций позволит коммерческим банкам не только повысить эффективность кредитного процесса и сократить операционные расходы, но и успешно адаптироваться к новым, более строгим регуляторным условиям 2025–2026 годов, обеспечив тем самым долгосрочную финансовую устойчивость.

Список использованной литературы

1. Банковский сектор [Электронный ресурс] // RAEX (РАЭКС-Аналитика) : [сайт]. URL: https://raexpert.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
2. Корпоративный банковский бизнес — партнерство во имя прибыли [Электронный ресурс] // Коммерсантъ-Волга : [сайт]. URL: https://ksonline.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
3. Теоретические основы и технологии комплексного обслуживания корпоративных клиентов в коммерческом банке [Электронный ресурс] // КиберЛенинка : [сайт]. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
4. Российский банковский сектор — прогноз на 2025 год [Электронный ресурс] // Ассоциация банков России : [сайт]. URL: https://asros.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
5. ЦБ сохранил прогнозы развития банковского сектора РФ на 2025 год [Электронный ресурс] // Интерфакс : [сайт]. URL: https://interfax.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
6. Об установлении обязательных для кредитных организаций требований…: Положение Банка России от 17.04.2019 N 683-П (ред. от 06.12.2023) [Электронный ресурс] // КонсультантПлюс : [сайт]. URL: https://consultant.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
7. Методы оценки кредитоспособности юридических лиц [Электронный ресурс] // КиберЛенинка : [сайт]. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
8. Способы классификации банковских рисков при кредитовании корпоративных клиентов [Электронный ресурс] // КиберЛенинка : [сайт]. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
9. Кредитный процесс в коммерческом банке: проблемы и пути совершенствования [Электронный ресурс] // УрФУ : [сайт]. URL: https://urfu.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
10. К вопросу оценки кредитоспособности юридических лиц [Электронный ресурс] // ВВГУ : [сайт]. URL: https://vvsu.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
11. Порядок формирования кредитной истории [Электронный ресурс] // Центральный банк Российской Федерации : [сайт]. URL: https://cbr.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
12. 4 проблемы, которые банки решили с помощью кредитного конвейера [Электронный ресурс] // A-Banking : [сайт]. URL: https://abanking.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
13. Информационное обеспечение анализа кредитоспособности корпоративных клиентов банка [Электронный ресурс] // КиберЛенинка : [сайт]. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
14. Особенности кредитования корпоративных клиентов [Электронный ресурс] // КиберЛенинка : [сайт]. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
15. IT-компании жалуются на отказы в кредитах на новые проекты [Электронный ресурс] // Frank Media : [сайт]. URL: https://frankmedia.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).
16. Рабочая программа дисциплины «Технологии корпоративного кредитования» [Электронный ресурс] // КубГУ : [сайт]. URL: https://kubsu.ru/ (дата обращения: 08.10.2025).