Анализ трансформации валютных операций ПАО «Сбербанк» (2022-2025 гг.): регуляторные инновации, структурные сдвиги и стратегическое развитие в условиях санкций

метки: Валютный, Валюта, Операция, Сбербанк, Электронный, Период, Динамик, Доход

Рентабельность капитала (ROE) Группы Сбербанк по МСФО за 2024 год составила 24,0%, а чистая прибыль достигла 1 580,3 млрд руб. Этот выдающийся финансовый результат, достигнутый в период наиболее жестких геополитических и санкционных ограничений, служит наиболее ярким доказательством высокой адаптивности крупнейшего российского коммерческого банка. Валютные операции, исторически являвшиеся важнейшим источником дохода и ключевым элементом риск-профиля банка, претерпели фундаментальную трансформацию. Анализ того, как ПАО «Сбербанк» реагирует на кардинальные изменения в нормативном поле, перестраивает расчетные механизмы и управляет возросшими валютными рисками, является критически важным для понимания устойчивости всей отечественной финансовой системы.

Введение: Актуальность, цели и задачи исследования

Период 2022–2025 годов ознаменовался беспрецедентной трансформацией мирового финансового ландшафта, вызванной введением масштабных санкций против Российской Федерации. Эта трансформация затронула основы валютного регулирования, изменила структуру внешнеторговых расчетов и потребовала от уполномоченных банков, прежде всего от ПАО «Сбербанк» как системно значимого института, немедленной и глубокой реструктуризации всех аспектов валютной деятельности.

Актуальность исследования обусловлена необходимостью комплексной оценки эффективности адаптационных стратегий банка в условиях, когда традиционные инструменты (USD, EUR, SWIFT) стали «токсичными» или недоступными. Валютные операции Сбербанка отражают общие макроэкономические тренды: девалютизацию балансов, рост роли национальных и «дружественных» валют (в первую очередь, китайского юаня) и активное развитие суверенной финансовой инфраструктуры (СПФС, цифровой рубль).

В итоге, понимание этих сдвигов позволяет прогнозировать будущую конфигурацию расчетов в СНГ и странах БРИКС.

Цель работы состоит в проведении комплексной оценки влияния нормативно-правовых, рыночных и геополитических факторов на структуру, риски и финансовые результаты валютных операций ПАО «Сбербанк» в период 2022–2025 годов, а также в разработке стратегических рекомендаций по повышению их эффективности.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие ключевые исследовательские задачи:

1. Проанализировать ключевые изменения в законодательной базе валютного регулирования РФ (2022-2025 гг.) и их влияние на операционную деятельность банка.
2. Выявить структурные сдвиги в валютных операциях Сбербанка, оценив роль «дружественных» валют и тенденцию к девалютизации.
3. Описать и оценить новые инструменты и методы управления валютным риском, применяемые банком в условиях высокой волатильности и ограниченного доступа к традиционным рынкам.
4. Проанализировать динамику финансовых результатов Сбербанка, связанных с валютными операциями, и определить стратегические векторы развития на 2025–2027 гг.

Теоретические основы и нормативно-правовая трансформация валютного регулирования РФ

Нормативно-правовая база валютных операций в Российской Федерации традиционно основывалась на Федеральном законе от 10.12.2003 № 173-ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле» и инструкциях Банка России. Однако с февраля 2022 года эта система подверглась радикальным изменениям, где ведущую роль стали играть оперативные антисанкционные меры, вводимые Указами Президента РФ. Эти меры создали уникальный правовой режим, сочетающий жесткие ограничения на трансграничные операции с «недружественными» юрисдикциями и одновременную либерализацию комплаенс-требований, обусловленную форс-мажорными обстоятельствами. Из-за этого смещения акцента, банку пришлось в срочном порядке пересматривать все внутренние инструкции по комплаенсу.

Бизнес-план для банка (Сбербанк) под кредит «с нуля»: методология, ...

... Резюме и Предотвращение Критических Ошибок Типовая структура бизнес-плана для крупного банка (например, Сбербанка) не является простой формальностью. Она представляет собой иерархию доказательств, где каждый ... ЧА = (Активы – Задолженность учредителей по вкладам в УК) – (Обязательства – Доходы будущих периодов от гос. помощи) Если прогнозируемый или текущий показатель ЧА является отрицательным или ...

Ключевые антисанкционные меры (Указы № 79, 81, 95) и их функции

Первая волна регуляторных изменений была направлена на купирование оттока капитала, стабилизацию валютного рынка и защиту интересов российских резидентов. Эти меры носили характер экстренного реагирования и были закреплены в ряде основополагающих президентских Указов:

1. Указ Президента РФ № 79 от 28.02.2022 года. Основной функцией этого указа стало обеспечение притока иностранной валюты в страну. Он ввел требование об обязательной продаже валютной выручки резидентами-участниками ВЭД (изначально 80%, позднее требование было временно снято, а затем вновь введено для ограниченного перечня экспортеров).

   Для Сбербанка это означало увеличение объема конверсионных операций, связанных с принудительной продажей валюты. Указ также запретил предоставление резидентами иностранной валюты по договорам займа нерезидентам.

2. Указ Президента РФ № 81 от 01.03.2022 года. Этот документ установил жесткий контроль над операциями с лицами из так называемых «недружественных» стран. Он потребовал обязательного получения разрешения Правительственной комиссии на осуществление сделок, влекущих возникновение права собственности на ценные бумаги и недвижимость, а также ограничил предоставление им кредитов и займов в рублях. Для Сбербанка это кардинально усложнило международное инвестиционное и кредитное взаимодействие с западными контрагентами.
3. Указ Президента РФ № 95 от 05.03.2022 года. Был создан механизм счетов типа «С». Этот временный порядок исполнения резидентами обязательств перед некоторыми иностранными кредиторами (из «недружественных» стран) предписал осуществлять расчеты исключительно через счета типа «С» в рублях. Это фактически заблокировало прямое движение валюты по данным обязательствам, вынуждая иностранных кредиторов принимать рубли или ждать особого разрешения.

Эти Указы мгновенно трансформировали операционную среду Сбербанка, сместив акцент с обслуживания свободного трансграничного движения капитала на строгий контроль и фильтрацию операций в соответствии с новыми государственными приоритетами.

Снижение комплаенс-рисков и либерализация отчетности (2024-2025 гг.)

По мере стабилизации ситуации и адаптации экономики, регулятор предпринял шаги по снижению комплаенс-нагрузки на уполномоченные банки и их клиентов, признавая, что многие нарушения валютного законодательства являются следствием внешних, неконтролируемых факторов.

Ключевым шагом стало введение принципа, согласно которому нарушение валютного законодательства не влечет административной ответственности (ст. 15.25 КоАП РФ), если оно вызвано ограничительными мерами «недружественных» стран. Это решение, принятое после 2 марта 2022 года, значительно снизило регуляторные и комплаенс-риски для Сбербанка, позволяя ему более гибко подходить к обслуживанию клиентов ВЭД, столкнувшихся с проблемами в получении платежей или расчетах. Разве не это является важнейшим элементом стабилизации внешнеэкономической деятельности в целом?

В 2024 году Банк России пошел дальше в направлении либерализации контроля:

1. Отмена справок о подтверждающих документах (СПД): Согласно Указанию Банка России от 09.01.2024 г. № 6663-У, была отменена обязанность резидентов по представлению СПД по большинству внешнеторговых контрактов. Это стало критически важным для снижения операционной нагрузки как на экспортеров/импортеров, так и на отделы валютного контроля Сбербанка, упрощая процедуру оформления паспортов сделок и контроля за сроками.
2. Повышение лимита контракта: Лимит суммы внешнеторгового контракта, при котором не требуется представление в уполномоченный банк подтверждающих документов, был повышен с 600 тыс. рублей до 1 млн рублей.

Эти изменения свидетельствуют о переходе от тотального контроля к риск-ориентированному подходу, фокусирующемуся на крупных, стратегически важных сделках, в то время как микро- и малый бизнес получает существенное облегчение в части валютного администрирования.

Структурный анализ и переориентация валютных операций ПАО «Сбербанк»

Санкционные ограничения и сопутствующий им геополитический сдвиг привели к необратимой трансформации структуры валютных операций. Если до 2022 года доминировали расчеты в USD и EUR, то в 2023–2025 годах произошла массовая переориентация на валюты «дружественных» стран, в первую очередь, на китайский юань (CNY).

Сбербанк, как лидер рынка, стал ключевым проводником этого структурного сдвига.

Динамика и замещение «токсичных» валют

Девалютизация, или снижение доли «токсичных» валют (USD, EUR) в активах и пассивах, стала основным трендом. Корпоративные клиенты и население активно выводили средства из доллара и евро, опасаясь заморозки активов или трудностей с расчетами.

Этот тренд ярко подтверждается статистикой:

• CNY vs. USD в депозитах: По состоянию на 1 января 2024 года, впервые зафиксировано, что объем депозитов и текущих средств юридических и физических лиц в китайских юанях (CNY) в российской банковской системе превысил объем аналогичных средств в долларах США (USD), достигнув 68,7 млрд против 64,7 млрд долларов США в эквиваленте.
• Доля «нетоксичных» валют: Доля юаня среди всех иностранных валют (исключая рубли) превысила 96%, что однозначно указывает на его статус как основной альтернативной валюты расчетов и сбережений.

Таблица 1. Сдвиг в структуре депозитов в иностранной валюте в банковской системе РФ (экв. USD, млрд)

Показатель	До 2022 года	01.01.2024	Изменение
Объем депозитов в USD	Доминировал	64,7	Резкое снижение
Объем депозитов в CNY	Незначительный	68,7	Многократный рост
Доля CNY среди нетоксичных валют	Низкая	> 96%	Резкое преобладание

Несмотря на активное использование юаня в расчетах, Сбербанк демонстрирует осторожный подход к кредитованию в CNY. Заместитель председателя правления Тарас Скворцов подчеркнул, что банки значительно сократили кредитование в юанях, предпочитая использовать эту валюту как инструмент расчетов, а не долгосрочного фондирования. Это объясняется необходимостью избежать проблем с юаневой ликвидностью и нежеланием принимать на себя дополнительные риски, связанные с не до конца развитым рынком межбанковского кредитования в CNY. При этом, корпоративным клиентам крайне важно сохранить возможность финансирования ключевых проектов, что диктует банку необходимость постепенного развития юаневого фондирования.

В целом, динамика финансового результата Сбербанка за 2024 год подтверждает тренд на девалютизацию: общий рост корпоративного кредитного портфеля составил 19,0%, тогда как рост «без учета валютной переоценки» составил 18,0%. Это свидетельствует о несущественном вкладе валютной переоценки в общий рост активов, что характерно для банка, активно переходящего на рублевое фондирование и расчеты.

Расширение предложения трансграничных и наличных валют

Для удовлетворения потребностей клиентов, перешедших на расчеты с новыми партнерами (Турция, ОАЭ, Индия, Китай), Сбербанк значительно расширил линейку предлагаемых валютных услуг. Это коснулось как корпоративного обслуживания ВЭД, так и розничных операций с наличной валютой. Стратегия Сбербанка заключалась в оперативном открытии корреспондентских отношений и предоставлении конкурентных тарифов на трансграничные переводы в новых валютах. Предоставление доступа к такому широкому спектру валют позволяет банку сохранить свою роль ключевого финансового посредника на фоне изменившейся географии внешнеэкономической деятельности российских резидентов.

Для физических лиц Сбербанк расширил предложение наличных валют, включив в него 18 валют, что является явным индикатором трансформации расчетных операций в сторону «дружественных» юрисдикций. В этот перечень, помимо USD и EUR, входят:

• Азиатско-Тихоокеанский регион: Китайский юань (CNY), Вона Республики Корея, Гонконгский доллар, Индийская рупия (INR), Японская иена.
• Ближний Восток и СНГ: Дирхам ОАЭ (AED), Турецкая лира (TRY), Казахстанский тенге, Белорусский рубль.

Управление валютным риском и методы хеджирования в условиях волатильности

Период 2022–2025 годов характеризовался не только структурными изменениями, но и крайне высокой волатильностью курса рубля. Если курс USD/RUB колебался от ≈60 до ≈95, то курс CNY/RUB вырос с ≈8,59 до ≈13,41 на октябрь 2024 года. В этих условиях минимизация валютного риска стала первоочередной задачей как для регулятора, так и для самого Сбербанка.

Изменение регуляторных подходов к Открытой Валютной Позиции (ОВП)

Банк России отреагировал на возросшие риски изменением методологии расчета и лимитирования Открытой Валютной Позиции (ОВП), что является ключевым инструментом контроля валютного риска банков.

Ключевое нововведение — переход на лимитирование экономической ОВП. С 1 июля 2024 года, согласно Инструкции Банка России № 213-И, кредитные организации рассчитывают два вида ОВП:

1. Регулятивная ОВП: Используется для расчета рыночного риска и определения достаточности капитала (традиционный подход).
2. ОВП для лимитирования (экономическая ОВП): Это принципиально новый показатель, который отражает подверженность финансового результата банка валютному риску.

Согласно Инструкции № 213-И, суммарная ОВП (длинная или короткая) в отдельных иностранных валютах/драгметаллах не должна превышать 20% от капитала банка, а ОВП в одной валюте — 10% от капитала.

Механизм гибкого соблюдения лимитов ОВП:

Признавая, что некоторые нарушения лимитов ОВП могут быть вызваны внешними санкционными факторами (например, исполнение заемщиком в рублях обязательств, номинированных в валюте), Банк России ввел временный гибкий режим. Решением Совета директоров ЦБ РФ был установлен механизм, согласно которому превышения лимитов короткой ОВП (до 15 дней в течение любых 40 дней) не считались нарушением, если они возникли в результате внешних, не зависящих от банка факторов. Это дало Сбербанку необходимую оперативную гибкость для управления риском в условиях, когда классические методы хеджирования на западных рынках стали недоступны. Как банку удается поддерживать такую высокую гибкость, не жертвуя при этом прозрачностью для регулятора?

Применение производных финансовых инструментов

Для управления валютным риском, возникающим при обслуживании ВЭД, ПАО «Сбербанк» (через свое инвестиционное подразделение SberCIB) активно предлагает корпоративным клиентам производные финансовые инструменты (ПФИ). В условиях санкций и дедолларизации линейка этих инструментов была оперативно перенастроена.

Ключевые методы хеджирования, используемые клиентами Сбербанка:

• Валютные форварды: Договоры, обязывающие стороны купить или продать определенную сумму валюты по заранее оговоренному курсу в будущую дату. Это наиболее распространенный инструмент для фиксации валютного курса по экспортным или импортным контрактам.
• Валютные опционы: Предоставляют право (но не обязанность) купить или продать валюту по фиксированному курсу. Они позволяют клиентам застраховаться от неблагоприятного движения курса, сохраняя при этом возможность выиграть от благоприятного движения.

Важнейшим аспектом стало внедрение ПФИ в «нетоксичных» валютах. Сбербанк стал одним из лидеров в предложении валютных форвардов и опционов, номинированных в китайских юанях (CNY), что позволяет экспортерам и импортерам, перешедшим на расчеты с КНР, эффективно управлять своими рисками, не полагаясь на волатильность пары USD/RUB. Таким образом, банк минимизирует зависимость клиентов от геополитических факторов.

Оценка финансовых результатов и стратегические векторы развития (2025-2027 гг.)

Анализ финансовых результатов ПАО «Сбербанк» показывает, что банк не только успешно адаптировался к санкционным реалиям, но и сохранил высокую прибыльность и эффективность, во многом благодаря перенастройке своей бизнес-модели.

Динамика доходов и рентабельность

Финансовая устойчивость Сбербанка демонстрирует способность компенсировать сокращение доходов в одних сегментах за счет роста в других.

Таблица 2. Ключевые финансовые результаты Группы Сбербанк (МСФО, 2024 г.)

Показатель	Значение (2024 г.)	Динамика (г/г)	Анализ
Чистая прибыль	1 580,3 млрд руб.	+4,8%	Рекордный показатель, подтверждающий успешную адаптацию.
Рентабельность капитала (ROE)	24,0%	Высокая	Превышает среднемировые показатели для крупных банков.
Рост активов	+16%	Значительный	Рост обусловлен в основном рублевыми кредитами.
Чистые процентные доходы	2 999,6 млрд руб.	+17,0%	Основной драйвер роста прибыли.

Что касается валютных операций, то в 2024 году наблюдалось снижение доходов от конверсионных операций по сравнению с 2023 годом. Это было связано с более умеренным ослаблением рубля и сокращением положительной валютной переоценки, которая была источником значительных «бумажных» доходов в предыдущий период сильной девальвации.

Однако этот спад был полностью компенсирован мощным ростом чистых процентных и комиссионных доходов. Это свидетельствует о фундаментальном смещении бизнес-модели Сбербанка: банк все меньше зависит от курсовой разницы и спекулятивных валютных операций и все больше – от классического кредитования и комиссий за расчетно-кассовое обслуживание, включая трансграничные переводы в новых валютах. Таким образом, высокая финансовая устойчивость Сбербанка базируется на эффективном управлении процентным риском и устойчивом росте рублевого бизнеса, что снижает общий вес валютного риска в структуре доходов.

Развитие трансграничной инфраструктуры (СПФС и Цифровой рубль)

В среднесрочной перспективе (2025–2027 гг.) стратегические векторы развития валютных операций Сбербанка тесно связаны с государственными инициативами по созданию суверенной финансовой инфраструктуры, способной заменить западные аналоги.

Система передачи финансовых сообщений (СПФС)

СПФС Банка России является прямым аналогом SWIFT и критически важным инструментом для обеспечения бесперебойности трансграничных расчетов в условиях санкций. Сбербанк активно участвует в продвижении этой системы среди своих иностранных партнеров.

Прогресс в подключении нерезидентов к СПФС демонстрирует растущий интерес к российским каналам связи:

• По состоянию на апрель 2025 года, к СПФС было подключено 177 иностранных участников из 24 стран.
• Только за 2024 год к системе присоединились 18 нерезидентов из 4 стран.

Активное использование СПФС снижает зависимость от западных клиринговых систем и обеспечивает безопасность расчетов в «дружественных» валютах, что является прямым стратегическим интересом Сбербанка, позволяющим ему гарантировать расчеты своим крупнейшим экспортерам.

Роль и перспективы Цифрового рубля (ЦР)

Внедрение цифрового рубля (ЦР) представляет собой долгосрочный стратегический проект, который может кардинально изменить ландшафт трансграничных операций. ЦР призван обеспечить бесплатные и мгновенные переводы для граждан и в перспективе стать основой для международных расчетов.

Сбербанк является активным участником пилотирования ЦР:

• По состоянию на конец мая 2025 года, в пилоте участвовали 15 банков, открыто около 2500 кошельков (физических и юридических лиц), совершено более 63 000 переводов.
• Первый этап широкого применения (массовый запуск) Цифрового рубля запланирован на 1 сентября 2026 года.

Для Сбербанка ЦР представляет собой возможность снизить комиссионные расходы на клиринг и, в случае интеграции с цифровыми валютами других стран (например, цифровым юанем), обеспечить новый, защищенный канал для трансграничных операций, полностью независимый от долларовой инфраструктуры.

Выводы и практические рекомендации

Выводы

Трансформация валютных операций Сбербанка в 2022–2025 годах представляет собой успешный кейс адаптации системно значимого финансового института к экстремальным геополитическим и регуляторным изменениям, подтвержденный рекордными финансовыми результатами.

1. Регуляторная адаптация и снижение рисков: ПАО «Сбербанк» успешно адаптировался к радикальной трансформации валютного регулирования (Указы № 79, 81, 95), быстро перестроив комплаенс-процедуры. Критически важными для снижения операционной нагрузки стали либерализация валютного контроля в 2024 году (отмена СПД, повышение лимита до 1 млн руб.) и введение гибкого режима соблюдения лимитов ОВП Центральным банком.
2. Фундаментальный структурный сдвиг: Произошла необратимая девалютизация балансов и расчетов. Китайский юань (CNY) стал доминирующей иностранной валютой в пассивах российской банковской системы, превысив объем средств в USD. Сбербанк выступает ключевым оператором этого процесса, используя юань преимущественно как расчетный инструмент для ВЭД, а не как валюту кредитования, что свидетельствует о его осторожном подходе к управлению ликвидностью в новой валюте.
3. Эффективное управление риском: Банк России и Сбербанк внедрили новые методологии управления валютным риском, включая переход на расчет и лимитирование экономической ОВП (Инструкция 213-И).

   Сбербанк активно хеджирует риски корпоративных клиентов с помощью расчетных и поставочных ПФИ (форварды, опционы), расширяя их доступность и на «дружественные» валюты (CNY).

4. Устойчивость и стратегический фокус: Высокие финансовые результаты Сбербанка за 2024 год (ROE 24,0%, Чистая прибыль 1,58 трлн руб.) показывают, что снижение доходов от конверсионных операций было компенсировано ростом процентного и комиссионного дохода. Стратегический фокус смещен на развитие суверенной инфраструктуры: активное подключение нерезидентов к СПФС (177 участников) и подготовка к массовому запуску Цифрового рубля (01.09.2026).

Рекомендации

Для дальнейшего совершенствования валютных операций и повышения их эффективности в среднесрочной перспективе (2025–2027 гг.) ПАО «Сбербанк» целесообразно сосредоточиться на следующих стратегических направлениях:

1. Углубление хеджирования в юанях и других «дружественных» валютах: Необходимо разработать и внедрить стандартизированные, высоколиквидные внебиржевые и биржевые инструменты хеджирования (форварды, опционы) не только в CNY, но и в других критически важных валютах (AED, TRY, INR).

   Это позволит Сбербанку занять доминирующее положение на развивающемся рынке ПФИ в «нетоксичных» юрисдикциях.

2. Оптимизация трансграничного клиринга через СПФС: Необходимо усилить маркетинговые и технологические усилия по интеграции СПФС с платежными системами стран БРИКС+. Стратегическая цель — предложить корпоративным клиентам полностью автоматизированный, бесшовный и быстрый процесс расчетов через СПФС, что станет конкурентным преимуществом перед другими банками, использующими традиционные, менее надежные каналы.
3. Подготовка к работе с Цифровым рублем в ВЭД: С учетом планов массового запуска ЦР к 2026 году, Сбербанку следует активно участвовать в разработке технических стандартов для международных расчетов на платформе ЦР. Это позволит банку стать пионером в предоставлении трансграничных B2B-переводов с использованием ЦР, как только регулятор разрешит такие операции, обеспечив нулевую зависимость от западных систем.
4. Развитие продуктов фондирования в CNY: Несмотря на текущую осторожность, для долгосрочной устойчивости необходимо постепенно развивать инструменты привлечения и размещения средств в юанях (например, размещение бондов, открытие депозитов для физических и юридических лиц с более привлекательными ставками, чем в USD/EUR), чтобы сбалансировать юаневую ликвидность и подготовиться к росту кредитования в этой валюте.

Список использованной литературы

1. Адаптация и стабильность: как банковская система пройдет 2024 год. [Электронный ресурс] // b1.ru. URL: https://b1.ru/
2. Банки и банковские операции: учебник для вузов / Е. Ф. Жуков, Л. М. Максимова, О. М. Маркова и др.; под ред. Е. Ф. Жукова. Москва: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2011. 470 с.
3. Банковский сектор. [Электронный ресурс] // Центральный банк Российской Федерации. URL: https://cbr.ru/
4. Белотелова Н. П. Деньги, кредит, банки. Москва, 2014. 266 с.
5. Бобошко Н. М. Финансово-кредитная система. Москва: Юнити-Дана, 2014. 418 с.
6. Бруно Бухвальд. Техника банковского дела. Москва: Изд-во Сирин, 2012. 258 с.
7. Валютное хеджирование. О финансах для бизнеса. [Электронный ресурс] // SberCIB. URL: https://sbercib.ru/
8. Валютное регулирование и валютный контроль 2024. [Электронный ресурс] // iccwbo.ru. URL: https://iccwbo.ru/
9. Валютный контроль в 2025 году для юридических и физических лиц. [Электронный ресурс] // nalog-nalog.ru. URL: https://nalog-nalog.ru/
10. В Сбере отметили, что банки РФ значительно сократили кредитование в юанях. [Электронный ресурс] // Интерфакс. URL: https://interfax.ru/
11. Восемь главных изменений в валютном контроле 2022-2025: на что обратить внимание. [Электронный ресурс] // finkont.ru. URL: https://finkont.ru/
12. Динамика курсов валют ЦБ РФ. [Электронный ресурс] // ratestats.com. URL: https://ratestats.com/
13. Динамика официального курса заданной валюты. [Электронный ресурс] // Центральный банк Российской Федерации. URL: https://cbr.ru/
14. Достичь финансовой независимости: в Вышке обсудили развитие расчетов в национальных валютах БРИКС. [Электронный ресурс] // НИУ ВШЭ. URL: https://hse.ru/
15. Дудка А. Б. Банковский надзор. Омск: Издательство Омского государственного университета им. Ф. М. Достоевского, 2012. 344 с.
16. Изменения в валютном законодательстве для физических лиц. [Электронный ресурс] // КонсультантПлюс. URL: consultant.ru
17. Кавтореева Я. Валютные операции. Харьков: Фактор, 2011. 256 с.
18. Крахмалев С. В. Современная банковская практика проведения международных платежей. Москва: Гроссмедиа, РОСБУХ, 2013. 124 с.
19. Курбангалеева О. А. Валютные операции. Москва: КноРус, 2012. 263 с.
20. Нешитой А. С. Финансы, денежное обращение и кредит. Москва: Дашков и К, 2013. 312 с.
21. Немчинов В. К. Учет и операционная техника в банках: учебное пособие для вузов. Москва: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2013. 312 с.
22. Новости ВЭД. [Электронный ресурс] // СберБизнес. URL: https://sberbank.ru/
23. Обзор банковского регулирования. II квартал 2024 года. [Электронный ресурс] // Центральный банк Российской Федерации. URL: https://cbr.ru/
24. Основные направления развития национальной платежной системы на период 2025-2027 годов. [Электронный ресурс] // Гарант. URL: https://garant.ru/
25. Основные направления развития финансовых технологий на период 2025–2027 годов. [Электронный ресурс] // Центральный банк Российской Федерации. URL: https://cbr.ru/
26. Основные направления повышения доступности финансовых услуг в Российской Федерации на период 2025-2027 годов. [Электронный ресурс] // Гарант. URL: https://garant.ru/
27. Результаты работы ПАО Сбербанк за январь 2024 года. [Электронный ресурс] // ПАО «Сбербанк». URL: https://sberbank.com/
28. Системные изменения валютного регулирования в период 2022—2025 гг. [Электронный ресурс] // eg-online.ru. URL: https://eg-online.ru/
29. Сбербанк: Лидер банковского сектора и динамика рынка в 2024 году. [Электронный ресурс] // tbank.ru. URL: https://tbank.ru/
30. Сокращенные результаты МСФО Q1 2024 год. [Электронный ресурс] // ПАО «Сбербанк». URL: https://sberbank.com/
31. Сокращенные результаты МСФО Q4 2024 год. [Электронный ресурс] // ПАО «Сбербанк». URL: https://sberbank.com/
32. Средства в юанях в банках РФ по итогам 2023 года превысили объем депозитов в долларах. [Электронный ресурс] // Интерфакс. URL: https://interfax.ru/
33. Федеральный закон РФ от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 03.03.2008) «О банках и банковской деятельности».
34. Федеральный закон РФ от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 26.04.2007) «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».
35. ЦБ видит трудности для роста доли операций в юанях в 2024 году. [Электронный ресурс] // frankmedia.ru. URL: https://frankmedia.ru/
36. Чистая прибыль «Сбера» за 2024 по МСФО составила рекордные 1,58 трлн. [Электронный ресурс] // frankmedia.ru. URL: https://frankmedia.ru/
37. Щегорцев В. А. Деньги, кредит, банки. Москва: Юнити-Дана, 2012. 461 с.
38. Щеголева Н. В. Валютный рынок и валютные операции. Москва: Юнити-Дана, 2012. 362 с.
39. Юани разошлись на межбанке. [Электронный ресурс] // RAEX. URL: https://raexpert.ru/