Кредитование субъектов МСБ в Банке ВТБ (ПАО) в 2022–2025 гг.: анализ стратегической роли, оценка будущих рисков и разработка цифровых решений

метки: Портфель, Бизнес, Кредитный, Анализ, Россия, Ставка, Критерий, Триллион

Актуальность, цели и задачи исследования

По итогам 2024 года, общий кредитный портфель МСБ в России достиг 14,5 трлн рублей, однако темп прироста в этом сегменте (17%) был обеспечен преимущественно крупными заемщиками, формально подпадающими под критерии МСБ («квазиМСП»), на долю которых приходилось более 80% всего прироста. Без учета этих «гигантов» реальный годовой темп прироста портфеля составил всего 4%.

Этот статистический диссонанс определяет ключевую актуальность настоящего исследования: в условиях макроэкономической неопределенности, усугубленной геополитическими факторами и ужесточением денежно-кредитной политики Банка России (ЦБ РФ), который в октябре 2024 года поднял ключевую ставку до рекордно высокого уровня в 21% годовых, возникает критический вопрос о реальной эффективности и целевой направленности кредитной политики крупнейших системно значимых банков. И что из этого следует? Следует, что традиционные методы оценки портфеля и рисков перестают работать, требуя немедленной рекалибровки стратегии.

Кредитование малого и среднего бизнеса (МСБ) традиционно рассматривается как один из двигателей экономического роста и диверсификации. Банк ВТБ (ПАО), занимающий вторую позицию на российском финансовом рынке по объему активов, определяет сегмент СМБ как стратегически важный, планируя нарастить его портфель на 40% к 2026 году. Однако достижение таких амбициозных целей требует не просто количественного увеличения выдач, а качественного пересмотра системы управления рисками, продуктовой линейки и технологических решений.

Цель исследования заключается в проведении углубленного, критического академического анализа системы, специфики, финансово-экономических результатов и проблем кредитования субъектов МСБ в Банке ВТБ (ПАО) в период 2022–2025 гг. для разработки современных, практически значимых рекомендаций по совершенствованию его кредитной политики и продуктовой линейки, с учетом трендов цифровой трансформации и будущих регуляторных изменений.

Для достижения поставленной цели были сформулированы следующие задачи:

1. Проанализировать нормативно-правовые основы сегмента МСБ, включая прогнозируемые изменения критериев (режим «МСП+»).
2. Оценить стратегическую роль и фактическую долю сегмента МСБ в совокупном кредитном портфеле ВТБ, выявив влияние проблемы «квазиМСП».
3. Провести сравнительный анализ продуктовой линейки ВТБ, акцентируя внимание на влиянии высокой ключевой ставки на стоимость кредитных ресурсов.
4. Выявить и спрогнозировать будущие риски качества кредитного портфеля МСБ, основываясь на данных о спросе на реструктуризацию.
5. Разработать комплекс мер и обосновать предложение нового комплексного цифрового продукта, направленного на повышение эффективности кредитования реального малого бизнеса.

Структура работы включает три главы, посвященные нормативно-финансовому анализу, стратегической оценке портфеля и разработке рекомендаций, соответственно. В заключении подводятся итоги и формулируются выводы о практической значимости предложенных решений.

Учет кредитных операций коммерческого банка: Актуальная нормативно-методическая ...

... года достиг 79,7 трлн рублей, демонстрируя годовой темп прироста в 10,3%. Столь масштабный кредитный портфель требует безупречного методологического сопровождения, особенно в части оценки ... потенциальных потерь. Ключевые термины, необходимые для понимания учета кредитных операций: Кредитный портфель: Совокупность всех требований кредитного характера банка (выданные ссуды, межбанковские кредиты, учет ...

Глава 1. Нормативно-правовые и финансовые основы кредитования субъектов МСБ в Банке ВТБ (ПАО)

Современные критерии отнесения к субъектам МСБ и перспективные изменения

Определение целевого сегмента является краеугольным камнем любой кредитной политики. В Российской Федерации критерии отнесения хозяйствующих субъектов к категории малого и среднего предпринимательства (МСБ) регулируются Федеральным законом от 24.07.2007 № 209-ФЗ и соответствующими Постановлениями Правительства РФ (в частности, № 265).

Эти критерии определяются по трем ключевым показателям, которые имеют прямое влияние на то, кто из заемщиков может претендовать на льготное кредитование и упрощенные процедуры.

Таблица 1.1. Критерии отнесения к субъектам МСБ в РФ (2025 г.)

Категория предприятия	Среднесписочная численность работников (человек)	Лимит дохода (выручки) за календарный год (млн руб.)	Требования к структуре уставного капитала
Микропредприятия	До 15	До 120	Доля участия государства, иностранных юр. лиц, крупных компаний не должна превышать 49%
Малые предприятия	16 – 100	До 800	Аналогично
Средние предприятия	101 – 250	До 2 000	Аналогично

Особое внимание следует уделить стратегическому горизонту. Уже с 2026 года в рамках государственной политики поддержки высокотехнологичных и приоритетных отраслей (ИТ, туризм, обрабатывающая промышленность) планируется введение режима «МСП+». Этот режим не только расширяет возможности для роста, но и существенно меняет саму структуру сегмента, с которым работает ВТБ. Планируется, что для компаний в приоритетных отраслях предельный лимит по численности будет повышен до 525 человек, а предельный лимит годовой выручки (дохода) увеличится с 2 млрд руб. до 3,5 млрд руб.

Для ВТБ эти изменения носят стратегический характер. Во-первых, они легализуют тенденцию, когда крупные, но формально средние, предприятия (т.н. «квазиМСП») получают доступ к программам поддержки. Во-вторых, они позволяют банку фокусироваться на более крупных, устойчивых и технологичных клиентах, входящих в сегмент «МСП+», которые обладают меньшим кредитным риском и способны генерировать больший объем бизнеса. Какой важный нюанс здесь упускается? То, что повышение лимитов для «МСП+» неизбежно усугубит конкуренцию за самых качественных заемщиков, вынуждая ВТБ искать более сложные, но эффективные пути работы с реальным малым бизнесом.

Анализ динамики ключевых финансовых показателей Группы ВТБ (2022–2024 гг.)

Анализ кредитной политики ВТБ невозможен без оценки его финансовой устойчивости и масштаба деятельности. Группа ВТБ демонстрирует впечатляющую динамику, укрепляя свои позиции как второй по величине активов банк в Российской Федерации.

По итогам 2024 года, активы Группы ВТБ продемонстрировали значительный рост на 22,8% и достигли колоссальной отметки в 36,07 трлн рублей. Этот рост является прямым результатом как органического расширения кредитной активности, так и консолидации активов.

Наиболее показательным результатом финансовой эффективности является чистая прибыль. В 2024 году Группа ВТБ достигла рекордной чистой прибыли в размере 551,4 млрд рублей, что на 27,6% превысило показатель предыдущего года. Высокий уровень чистой прибыли обеспечил рентабельность собственного капитала (ROE) на уровне 22,9%.

Высокая прибыльность и рост активов создают мощную финансовую основу для агрессивной кредитной экспансии, включая сегмент МСБ. Совокупный кредитный портфель Группы ВТБ до вычета резервов на конец 2024 года достиг 23,8 трлн рублей, увеличившись за год на 13,2%. Это подтверждает, что банк обладает достаточной ликвидностью и капиталом для реализации своих стратегических целей, включая заявленное наращивание кредитного портфеля СМБ на 40% к 2026 году.

Показатель	2022 год (трлн руб.)	2024 год (трлн руб.)	Динамика, %
Совокупные Активы	24,4	36,07	+47,8% (с учетом 2023 г.)
Совокупный Кредитный портфель	—	23,8	+13,2%
Чистая прибыль (млрд руб.)	—	551,4	+27,6%
Рентабельность капитала (ROE), %	—	22,9	—

Глава 2. Стратегический анализ кредитного портфеля МСБ и продуктовой линейки Банка ВТБ

Роль сегмента МСБ в совокупном кредитном портфеле ВТБ и реализация стратегических целей

Сегмент среднего и малого бизнеса в ВТБ, несмотря на заявленную стратегическую важность, пока не является доминирующим. По итогам 2024 года, портфель кредитов клиентам СМБ в ВТБ достиг 3,8 трлн рублей, демонстрируя рост на 17,1%. Однако его доля в совокупном кредитном портфеле Группы ВТБ составила лишь 16%. Для сравнения, корпоративный сегмент (крупный бизнес) занимает около 67%, а розничный — 33%.

ВТБ поставил перед собой амбициозную цель — нарастить кредитный портфель СМБ на 40% и увеличить число активных клиентов в полтора раза к концу 2026 года. Достижение этой цели требует глубокого понимания текущей структуры рынка и вызовов.

Проблема «КвазиМСП» и искажение роста.

Критический анализ динамики роста портфеля ВТБ и всего рынка выявляет методологическую проблему, которая может искажать реальную картину кредитования истинно малого бизнеса.

Общий кредитный портфель МСБ в России вырос в 2024 году на 17%. Однако, по данным Банка России, более 80% этого прироста было обеспечено крупными заемщиками, которые лишь формально подпадают под критерии МСБ (так называемые «квазиМСП»).

Без учета этого эффекта, годовой темп прироста портфеля составил всего 4%.

Показатель	ВТБ (2024 г.)	Сбербанк (2024 г.)	Альфа-Банк (2024 г.)
Объем портфеля МСБ (трлн руб.)	3,8	6,7	0,749
Рост портфеля МСБ за 2024 г.	17,1%	19,0%	20,1%
Доля МСБ в совокупном портфеле ВТБ	16%	—	—

ВТБ, как и другие крупные банки (Сбербанк, Альфа-Банк), демонстрирует высокий темп роста, однако его эффективность в поддержке микро- и малого бизнеса (до 100 человек) остается под вопросом. Высокий рост портфеля на 17,1% в ВТБ, вероятно, также обусловлен кредитованием «квазиМСП», что является менее рискованным и более прибыльным направлением. Если ВТБ действительно нацелен на выполнение своей стратегии, необходимо сместить фокус с крупных «средних» предприятий на сегмент малого и микробизнеса, которому наиболее необходима нефинансовая поддержка и доступное финансирование.

Сравнительный анализ продуктовой линейки ВТБ и эффективности участия в госпрограммах

Кредитная продуктовая линейка ВТБ для МСБ включает традиционные продукты (овердрафт, кредитные линии, целевые кредиты на пополнение оборотных средств) и специализированные продукты, обеспечивающие быструю выдачу.

Ключевым продуктом, иллюстрирующим уровень цифровизации и текущую ценовую политику, является «Экспресс-кредит» для ИП и ООО. Он выдается полностью онлайн, с решением за 5 минут, без залога и поручителей, на сумму до 10 млн рублей. Средняя сумма такого кредита составляет 4,1 млн рублей.

Влияние денежно-кредитной политики.

Стоимость этого ключевого продукта напрямую отражает макроэкономическую ситуацию. Минимальная ставка по «Экспресс-кредиту» ВТБ начинается от 27% годовых. Эта высокая ставка является прямым следствием ужесточения денежно-кредитной политики Банка России, который в октябре 2024 года был вынужден поднять ключевую ставку до 21% годовых. При таком уровне базовой ставки, коммерческие банки не могут предложить нецелевое кредитование без залога значительно ниже 25-30%, так как должны покрыть стоимость фондирования, операционные расходы и премию за кредитный риск. Это делает собственный кредитный продукт ВТБ малодоступным для многих микропредприятий.

Механизмы государственной поддержки.

ВТБ активно компенсирует высокие рыночные ставки за счет участия в программах льготного кредитования, что является критически важным элементом его стратегии. Доля субсидированных кредитов в общем портфеле СМБ ВТБ превышает 22%.

Банк является одним из лидеров по участию в ключевых государственных программах:

• Программа Минсельхоза: Объем кредитного портфеля ВТБ по этой программе по состоянию на начало 2024 года составлял 235,6 млрд руб.
• Программа Минэкономразвития («1764»): Объем портфеля по этой программе составлял 169 млрд руб.
• Программа «Зонтичных» поручительств Корпорации МСП и ВЭБ.РФ: ВТБ был одним из первых участников. Эта программа позволяет банку снизить кредитный риск, так как Корпорация МСП покрывает до 50% суммы кредита, что упрощает и ускоряет процедуру выдачи, особенно для заемщиков, не имеющих достаточного залогового обеспечения.

Эффективность ВТБ в использовании государственных механизмов можно оценить как высокую. Эти программы позволяют банку поддерживать конкурентоспособность своих предложений, несмотря на высокие рыночные ставки, и способствуют выполнению стратегических целей по наращиванию портфеля.

Глава 3. Оценка рисков, актуальные проблемы и направления совершенствования кредитной политики МСБ в ВТБ

Критическая оценка качества кредитного портфеля МСБ и прогнозирование рисков

Устойчивость кредитного портфеля является ключевым индикатором качества кредитной политики. По состоянию на конец 2024 года, доля неработающих кредитов (NPL) в совокупном кредитном портфеле Группы ВТБ составляла 3,5%, оставаясь на относительно низком уровне. В целом по рынку МСБ показатель NPL также сохранялся невысоким (около 4,4%).

Однако, академический анализ должен фокусироваться не только на текущих, но и на будущих рисках, которые уже формируются под воздействием макроэкономических факторов. В сегменте МСБ в 2024 году наблюдались критические факторы, сигнализирующие о нарастании проблем:

1. Рост проблемных заемщиков: Количество заемщиков с просрочкой в сегменте МСБ увеличилось на 54% за 2024 год.
2. Рост спроса на реструктуризации: Высокий спрос на реструктуризацию кредитов является прямым следствием высоких ставок, которые давят на денежные потоки малых предприятий.
3. Сигнал из розницы: В смежном, но чувствительном к макроэкономике, розничном сегменте ВТБ доля NPL достигла 5% в мае 2025 года. Исторически проблемы в рознице часто предшествуют или параллельны росту проблем в сегменте МСБ, особенно среди микропредприятий и ИП.

Прогнозируется, что доля просроченной задолженности в сегменте МСБ в целом по рынку увеличится до 5% к концу 2025 года. Для ВТБ это означает необходимость немедленного внедрения превентивных мер по управлению риском. Текущий низкий NPL (3,5%) является результатом выдач, сделанных в период относительно низких ставок, и активного кредитования крупных, устойчивых «квазиМСП». Портфель, сформированный при ставке 27% годовых, начнет генерировать просрочку с гораздо большей скоростью.

Вывод: Кредитная политика ВТБ должна сместиться от реактивного сбора просрочки к проактивному и превентивному управлению риском через более тонкий скоринг и системы раннего предупреждения.

Цифровая трансформация как основа повышения операционной эффективности и снижения издержек

Цифровая трансформация — это не просто тренд, а стратегическое условие выживания и повышения конкурентоспособности ВТБ. Банк реализует трехлетнюю стратегию цифровой трансформации на период 2024–2026 гг., с фокусом на импортозамещение и внедрение ИИ.

Масштаб и эффект цифровизации.

ВТБ уже продемонстрировал впечатляющие результаты. Общий экономический эффект от цикла цифровой трансформации за 2020-2022 гг. превысил 300 млрд рублей. В 2024 году общие расходы Банка на реализацию стратегии цифровой трансформации составили 150,1 млрд рублей. Успешное ИТ-импортозамещение, являющееся частью стратегии, позволит сэкономить до 180 млрд рублей к 2030 году.

В сегменте МСБ цифровизация уже проявилась в виде полностью автоматизированной выдачи «Экспресс-кредитов» за 5 минут. Однако ключевая стратегическая цель ВТБ до 2026 года — внедрение цифрового советника для каждого клиента.

Направления совершенствования через цифровую трансформацию:

Для повышения операционной эффективности и снижения рисков в кредитовании МСБ, ВТБ следует углубить использование ИИ в следующих областях:

1. Превентивный поведенческий скоринг (Credit Behavior Scoring): Вместо традиционного финансового анализа, который может быть фальсифицирован или устареть, необходимо использовать модели машинного обучения для анализа операционной деятельности клиента в режиме реального времени (транзакции, движение средств по счетам, налоговые отчисления, частота запросов на реструктуризацию).

   Это позволит идентифицировать заемщиков с растущим риском до наступления просрочки.

2. Автоматизация госпрограмм: Упрощение процедур оформления льготных кредитов. Максимальная интеграция с системами Корпорации МСП и ФНС для автоматического получения данных, что ускорит обработку заявок и снизит операционные изд��ржки (особенно в части «зонтичных» поручительств).

Разработка комплекса мер по совершенствованию кредитной политики и предложение нового продукта

Для достижения заявленного роста на 40% и обеспечения устойчивости портфеля, кредитная политика ВТБ должна быть скорректирована в трех ключевых направлениях:

1. Переориентация на реальный МСБ (Проблема «КвазиМСП»):

• Дифференциация ставок и процедур: Ввести более льготные условия кредитования (снижение требований к залогу, упрощенный скоринг) для микро- и малых предприятий, чей доход не превышает 800 млн руб., и которые не являются частью крупных холдингов. Кредитование крупных «квазиМСП» следует переводить в корпоративный блок с соответствующей маржинальностью.
• Подготовка к «МСП+» (2026 г.): Уже сейчас начать разработку специализированного продуктового предложения для будущих компаний из категории «МСП+» (до 3,5 млрд руб. выручки), ориентированного на долгосрочные инвестиционные кредиты, а не на оборотный капитал.

2. Превентивное управление рисками:

• Система «Раннего предупреждения»: Внедрение ИИ-системы, которая использует поведенческий скоринг для выявления заемщиков с вероятностью реструктуризации выше 30% в ближайшие 3 месяца. Этим клиентам необходимо предлагать консультации, гибкие графики платежей или нефинансовую поддержку (например, аутсорсинг бухгалтерии) до того, как они уйдут в просрочку.
• Усиление залогового обеспечения: Активнее использовать программу «зонтичных» поручительств, продвигая ее среди малых предприятий как способ снижения ставки за счет минимизации риска для банка.

3. Предложение нового комплексного продукта «Бизнес-Трансформер»

Для повышения лояльности и конкурентоспособности ВТБ необходимо предложить продукт, который выходит за рамки простого финансирования.

Концепция «Бизнес-Трансформер»: Это пакетное цифровое решение, разработанное на основе ИИ-технологий (концепция «цифрового советника»), которое объединяет финансовые продукты с нефинансовыми сервисами, необходимыми для операционного выживания малого бизнеса в условиях высоких ставок.

Компонент	Наполнение	Эффект для ВТБ
Финансирование	Льготное кредитование (в рамках госпрограмм) + Экспресс-овердрафт с автоматическим лимитом, привязанным к оборотам.	Целевой рост портфеля, снижение NPL за счет прозрачности оборотов.
Нефинансовая Поддержка	Цифровой советник (ИИ-driven): Автоматическая отчетность, бухгалтерский учет (интеграция с 1С и ФНС), юридическое сопровождение (проверка контрагентов).	Повышение лояльности, снижение риска банкротства клиента из-за операционных ошибок.
Цифровой Сервис	Аналитика и Прогноз: Предоставление клиенту индивидуальных прогнозов денежных потоков и рекомендаций по управлению оборотным капиталом (на основе обезличенных данных рынка).	Повышение качества данных для скоринга ВТБ.

Экономическое обоснование эффективности мер.

Переход на превентивный скоринг и внедрение «Бизнес-Трансформера» позволят ВТБ достичь следующих целей:

• Снижение операционных издержек: За счет полной автоматизации скоринга и документооборота.
• Снижение стоимости риска (CoR): Уменьшение ожидаемых потерь на 0,5 п.п. (с прогнозируемых 5% NPL до 4,5% к концу 2025 года) приведет к экономии сотен миллионов рублей на резервировании.
• Рост некредитного дохода: Привлечение клиентов на комплексные, подписочные сервисы «Цифрового советника» обеспечит стабильный комиссионный доход.

Заключение и практическая значимость

Настоящее исследование, проведенное на основе анализа финансовой отчетности Банка ВТБ (ПАО) за 2022–2025 гг. и актуальных рыночных данных, подтверждает, что, несмотря на рекордную чистую прибыль (551,4 млрд руб. в 2024 г.) и мощный рост активов (36,07 трлн руб.), кредитная политика в сегменте МСБ сталкивается с рядом системных вызовов.

Ключевые выводы исследования:

1. Искаженная динамика роста: Цель ВТБ по наращиванию портфеля СМБ на 40% к 2026 году является амбициозной, но ее реализация критически зависит от проблемы «квазиМСП». Доля истинно малого бизнеса растет медленно, так как 80% прироста рынка приходится на крупных заемщиков. ВТБ необходимо дифференцировать подходы к этим двум группам.
2. Ценовое давление и риски: Рекордно высокая ключевая ставка ЦБ (21%) обусловила высокие ставки по собственным продуктам ВТБ (например, «Экспресс-кредит» от 27% годовых), что тормозит кредитную активность. Банк успешно нивелирует этот эффект через активное участие в госпрограммах (доля субсидированных кредитов >22%), но это создает зависимость от бюджетного финансирования.
3. Нарастание будущих рисков: Текущий низкий NPL (3,5%) является обманчивым индикатором. Анализ показал критический рост спроса на реструктуризацию и увеличение числа проблемных заемщиков на 54%, что предвещает рост NPL до 5% к концу 2025 года.

Практическая значимость и рекомендации:

Реализация предложенного комплекса мер обеспечит ВТБ устойчивый рост портфеля и конкурентное преимущество:

• Стратегическое планирование: Немедленная разработка специализированной программы для будущих субъектов «МСП+» (до 3,5 млрд руб. выручки), ориентированной на инвестиционное кредитование, а также смещение фокуса на микро- и малый бизнес для повышения его устойчивости.
• Продуктовое совершенствование: Внедрение комплексного цифрового продукта «Бизнес-Трансформер», который объединит льготное финансирование с нефинансовыми сервисами (ИИ-аналитика, бухгалтерское сопровождение).

  Это соответствует стратегической цели ВТБ по внедрению «цифрового советника» к 2026 году и повысит лояльность клиентов.

• Управление рисками: Переход от реактивного к превентивному скорингу на основе поведенческого анализа в реальном времени, что позволит идентифицировать заемщиков с высокой вероятностью просрочки (рост проблемных заемщиков на 54%) и своевременно предлагать им меры поддержки.

Таким образом, для выполнения амбициозных планов роста, Банку ВТБ (ПАО) необходимо использовать свой огромный финансовый и технологический потенциал (затраты на цифровизацию 150,1 млрд руб. в 2024 г.) для более тонкой сегментации рынка, внедрения превентивных механизмов управления риском и создания уникальных, комплексных цифровых решений для поддержки реального малого и среднего предпринимательства.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон от 24.07.2007 N 209-ФЗ (ред. от 27.12.2019) «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации».
2. Федеральный закон от 21.12.2013 № 353 – ФЗ «О потребительском кредите (займе)».
3. Алферова, Л. А. О кредитовании и мерах развития малого и среднего бизнеса в России / Л. А. Алферова // Фундаментальные исследования. — 2017. — № 4-1. — С. 109–114.
4. Бочарова, О. Н. Анализ кредитования субъектов малого и среднего бизнеса в России: меры создания благоприятных условий / О. Н. Бочарова, С. А. Потокина, О. И. Ланина // Социально-экономические явления и процессы. — 2016. — № 3 (61).

   — С. 9–13.

5. Вязовик, С. М., Целыковская, А. А. Проблемы кредитования малого и среднего бизнеса в Российской Федерации / С. М. Вязовик, А. А. Целыковская // Научный вестник: финансы, банки, инвестиции. — 2017. — № 2 (39).

   — С. 68–72.

6. Годовой отчет банка ВТБ (ПАО) за 2018 год. Pdf. — С. 18.
7. Зверькова Т. Н., Зверьков А. И. Продукты региональных банков: спрос и предложение / Т. Н. Зверькова, А. И. Зверьков // Финансы и кредит. — 2019. — № 24(504).

   — С. 38.

8. Куликова О. М. Формы кредитования малого бизнеса: автореф. дис. …канд. экон. наук: 08.00.10 / Куликова Ольга Михайловна. — Волгоград, 2015. — С. 3.
9. Малахов, Р. Г. Экономика малого и среднего бизнеса: учебное пособие в схемах и таблицах: предназначено для слушателей Губернаторской программы переподготовки кадров / Р. Г. Малахов, О. А. Горянинская. — Барнаул: ИП Колмогоров И.А., 2016. — 121 с.
10. Группа ВТБ объявляет финансовые результаты по МСФО за первое полугодие 2025 года // Finam.ru. URL: https://www.finam.ru/
11. Рынок кредитования МСБ по итогам 2024 года и прогноз на 2025-й: ставки сделаны, ставок меньше нет // RAEX-Europe. URL: https://raexpert.ru/
12. Сбербанк в 2024 г. увеличил корпоративный кредитный портфель по МСФО на 19,0%, розничный — на 12,7% // Finmarket.ru. URL: https://www.finmarket.ru/
13. Сокращенные результаты МСФО Q4 2024 год // Sberbank.com. URL: https://www.sberbank.com/
14. ВТБ увеличит кредитный портфель среднего и малого бизнеса на 40% к концу 2026 года // Ведомости. URL: https://www.vedomosti.ru/
15. Кредит для малого и среднего бизнеса без залога и поручителей – ВТБ. URL: https://www.vtb.ru/
16. Критерии отнесения к субъектам малого и среднего предпринимательства // Главбух. URL: https://www.glavbukh.ru/
17. Экспресс кредит для ИП и ООО в банке ВТБ — быстрые кредиты малому бизнесу // VTB.ru. URL: https://www.vtb.ru/
18. ТРАНСФОРМАЦИЯ СИСТЕМЫ ЦИФРОВИЗАЦИИ БИЗНЕС-ПРОЦЕССОВ В БАНКЕ ВТБ (ПАО) // Cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/
19. Альфа-Банк признан лучшим частным банком по объему выданных кредитов и величине портфеля МСБ 2024 // Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/
20. Оценка цифровизации и технологического развития Банка ВТБ (ПАО) в форме экосистемы // Cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/